憧憬中东地缘政局或有曙光，隔晚(4日)美股三大指数反弹。十四届全国人大四次会议今早开幕会，国务院总理李强发表政府工作报告。亚太区主要股市今早(5日)普遍反弹，日经指数反弹2.7%、韩股曾急弹12%一度触发熔断，现升9.9%。内地沪深两市反弹0.5%及1.7%。港股连跌三日后今早(5日)反弹，恒指高开334点后，早段升幅扩大，最新报25,685点，升435点或1.7%，成交974.4亿元。



电力设备股集体舞高。东方电气(01072.HK)现报43.86元，升15.36%，成交8.69亿元。上海电气(02727.HK)现报4.99元，升17.41%，成交6.5亿元。哈尔滨电气(01133.HK)现报28.66元，升11.43%，成交1.48亿元。东北电气(00042.HK)现报0.53元，升11.58%，成交768.76万元。东方电气(600875.SH)A股及上海电气(601727.SH)A股均涨停。



中金公司发表报告，指欧美缺电，加上国产算力token出海，电力设备企业可望受惠。该行表示，欧美电网设施老旧，而且近期暴雪警报频传，导致停电风险上升，认为系统性风险正在提升，持续看好全球开启电力投资大周期。另一方面，国内电价成本优势凸显，国产大模型抢占全球市场份额，可望打开国产算力token出海机会。



中信建投日前发布研报表示，AIDC建设进入高速增长期，测算2025至28年美国AI需求带来的电力容量需求期间CAGR约55%，未来三年累计需求超150GW，配套设备迎来机遇。



东吴证券发布研报称，AI算力爆发，美国电力供应缺口扩大，电源需求大增，CSP厂商下场自建电源，首选燃气轮机、其次为光储，中国企业将受益於美国电源建设高景气。重点推荐燃气轮机整机核心标的东方电气A股，并关注海联讯(300277.SZ)、哈尔滨电气、上海电气A股等。并重点推荐光储龙头阳光电源(300274.SZ)、宁德时代(300750.SZ)、亿纬锂能(300014.SZ)等。